豆神教育(300010.SZ)股价下跌6.5% 申银万国华西证券去年高点研报唱多

2021-03-12 08:24:29 来源：中国经济网

11日，豆神教育(300010.SZ)股价下跌，截至收盘报9.43元，跌幅6.45%。

该股于2020年7月13日盘中创下阶段高点26.75元。同日，上海申银万国证券研究所有限公司、华西证券股份有限公司均发研报唱多。

上海申银万国证券研究所有限公司研究员林起贤、马晓天、任梦妮发布研报《立思辰(300010)：定增落地窦昕持股提升至11.02%大语文起航》称，粤民投有望依托股东在广东、天津等地创办的私立学校资源，扩展立思辰课程的销售渠道，为立思辰提供人才、资金等多样化支持，并根据已有新零售经验促进大语文OMO业务布局。分众创享是分众传媒全资子公司，营销获客对K12行业至关重要，分众传媒楼宇媒体覆盖3亿城市中产，与立思辰大语文学生家长重合度高，有望为立思辰提供线下流量，精准营销，品牌策划等支持。

申银万国证券研究所维持原盈利预测，预计立思辰20-22年收入19.0/30.3/36.1亿元，归母净利润1.37/3.83/5.86亿元;预计中文未来20-22年实现收入8.0/14.9/20.7亿元，归母净利润2.3/4.6/6.8亿元。对应EPS0.16/0.39/0.59元(全面摊薄)，对应PE152/62/41倍。维持“买入”评级。

此外，华西证券研究员唐爽爽、何富丽发研报《立思辰(300010)：定增落地、窦昕增持至11%利好大语文扩张》称，考虑疫情影响线下复课进度，下调20-22年EPS从0.34/0.55/0.78元/股至0.23/0.45/0.68元/股;看好公司在K12大语文赛道的竞争优势与扩张空间，目前公司基本占据业内最强语文师资资源，短期疫情影响不改中长期成长趋势，预计到2025年开到1200家校区、达到10亿以上利润，维持“买入”评级。

值得一提的是，豆神教育于2020年8月6日发布更名公告，将公司中文名称由“北京立思辰科技股份有限公司”变更为“豆神教育科技(北京)股份有限公司”，证券简称由“立思辰”变更为“豆神教育”，证券代码“300010”保持不变。